تکافل متصل به سرمایه‌گذاری  [1](ILT)، یک محصول مالی منحصر به فرد است که عناصر حفاظتی و سرمایه‌گذاری را در چارچوب اصول اسلامی ترکیب می‌نماید. تکافل متصل به سرمایه‌گذاری، به بیمه‌‌گذاران این فرصت را می‌دهد تا پوشش زندگی را تضمین کنند و در عین حال، در فرصت‌های سرمایه‌گذاری منطبق با قوانین شریعت مشارکت نمایند. در این مطلب، مفهوم تکافل متصل به سرمایه‌گذاری، ویژگی‌ها، مزایا و چگونگی پاسخگویی به نیازهای افرادی که به دنبال حمایت و انباشت ثروت به روشی منطبق با شریعت هستند، بررسی خواهد شد.

تکافل متصل به سرمایه‌گذاری چیست؟

1. ماهیتی دووجهی: تکافل متصل به سرمایه‌گذاری بر اساس ساختاری دووجهی عمل می‌کند و پوشش تکافل (بیمه اسلامی) و مؤلفه‌های سرمایه‌گذاری را با هم عرضه می‌کند. بیمه‌گزاران، برای پوشش تکافل خود، حق بیمه می‌پردازند و بخشی از این حق بیمه‌ها به صندوق‌های سرمایه‌گذاری منتخب بیمه‌گزار، اختصاص می‌یابد.

2. انطباق با شریعت: تکافل متصل به سرمایه‌گذاری، به قوانین شریعت، پایبند است و اطمینان حاصل می‌کند که سرمایه‌گذاری‌ها مطابق با دستورالعمل‌های اخلاقی انجام شود. سرمایه‌گذاری در تکافل متصل به سرمایه‌گذاری، معمولاً بر دارایی‌های مطابق با شریعت مانند سهام، املاک و مستغلات و ابزارهای مالی اسلامی، متمرکز است.

3. گزینه‌های سرمایه‌گذاری: بیمه‌گزاران، آزاد هستند تا صندوق‌های سرمایه‌گذاری را بر اساس اشتهای ریسک[2]، اهداف سرمایه‌گذاری و سلایق خود انتخاب نمایند. تکافل متصل به سرمایه‌گذاری، طیف وسیعی از صندوق‌های سرمایه‌گذاری را با پروفایل‌های ریسک متفاوت، عرضه می‌کند و به بیمه‌گزاران، این امکان را می‌دهد تا پرتفوی سرمایه‌گذاری خود را در چارچوبی منطبق با شریعت، تنوع بخشند.

4. تسهیم سود: در تکافل متصل به سرمایه‌گذاری، بازده سرمایه‌گذاریِ حاصل از صندوق‌های منتخب بین بیمه‌گزاران و شرکت تکافل، بر اساس نسبت‌های تقسیم سود ازپیش‌تعیین‌شده، تسهیم می‌شود. این سازوکارِ تقسیم سود با اصول مضاربه (مشارکت در سود) در امور مالی اسلامی، همسو است.

ویژگی‌های مزایای اصلی تکافل متصل به سرمایه‌گذاری

1. انباشت ثروت: تکافل متصل به سرمایه‌گذاری، بیمه‌گزاران را قادر می‌سازد تا در طول زمان، از طریق تخصیص سرمایه خود، ثروت جمع کنند. رشد بالقوه سرمایه‌گذاری در تکافل متصل به سرمایه‌گذاری، به بیمه‌شدگان این امکان را می‌دهد تا برای نیازهای آتی مانند هزینه‌های آموزشی، برنامه‌ریزی بازنشستگی یا حفظ ثروت[3]، یک پشتیبان مالی[4]‌، داشته باشند.

2. راهبرد‌های سرمایه‌گذاری سفارشی: بیمه‌گزاران می‌توانند راهبرد‌های سرمایه‌گذاری خود را در تکافل متصل به سرمایه‌گذاری، متناسب با تحمل ریسک[5]، اهداف سرمایه‌گذاری و افق زمانی خود، تنظیم کنند. آنها آزاد هستند تا صندوق‌های سرمایه‌گذاری خود را تغییر دهند یا تخصیص‌ها را بر اساس تغییر شرایط بازار و اهداف مالی شخصی، تنظیم کنند.

3. پوشش زندگی[6]: علاوه بر مزایای سرمایه‌گذاری، تکافل متصل به سرمایه‌گذاری، پوشش زندگی و محافظت در برابر حوادث غیرمترقبه مانند مرگ یا ناتوانی را فراهم می‌نماید. مؤلفه تکافل متصل به سرمایه‌گذاری، تضمین دریافت حمایت مالی توسط بیمه‌گزاران و ذینفعان آنان، مطابق با اصول شریعت، در مواقع ضروری، است.

4. کارایی مالیاتی: تکافل متصل به سرمایه‌گذاری، مزایای مالیاتی مشابه محصولات بیمه سرمایه‌گذاری مرسوم را ارائه می‌دهد. بیمه‌گزاران ممکن است از مزایای مالیاتی در زمینه مشارکت، سود سرمایه‌گذاری و مزایای فوت، مشروط به رعایت مقررات و دستورالعمل‌های مالیاتی محلی، برخوردار شوند.

5. مدیریت حرفه‌ای صندوق: صندوق‌های تکافل متصل به سرمایه‌گذاری توسط مدیران باتجربه صندوق، اداره می‌شوند. آنها از روش‌های سرمایه‌گذاری منطبق با شریعت، پیروی می‌نمایند. این مدیریت حرفه‌ای، تصمیمات سرمایه‌گذاری محتاطانه، تنوع ریسک[7] و توان بالقوه برای بازده سرمایه‌گذاری رقابتی را تضمین می‌کند.

نتیجه‌گیری

تکافل متصل به سرمایه‌گذاری، شکاف بین حفاظت و سرمایه‌گذاری را پر می‌کند و راه‌حلی جامع، به افراد ارائه می‌دهد که با اصول اسلامی، همسو است. تکافل متصل به سرمایه‌گذاری، با ماهیت دووجهی خود، انطباق با شریعت، انعطاف‌پذیری در سرمایه‌گذاری، سازوکارهای تقسیم سود و مزایای انباشت ثروت، نیازهای متغیر افرادی را که به دنبال امنیت مالی و رشد هستند، برآورده می‌سازد.